Таблица дивидендов по акциям в 2021 году

Топ 5! Рейтинг акций с самыми высокими дивидендами 2021 года

От следующих пяти компаний аналитики ожидают наибольшую дивидендную доходность и потенциал роста в 2021 году:

1. «Сургутнефтегаз» — 18,58 %;
2. «НЛМК» — 11,42 %;
3. «Норникель» — 10,99 %;
4. «Юнипро» – Алроса — 9.7 %;
5. Магнит – 9,1%

А теперь вы узнаете о ключевых моментах перед инвестированием в 3 самые доходные акции российских компаний в 2021 году по росту и дивидендам:

1. Акции Сургутнефтегаза сильно зависят от курса Доллара, что делает бумаги волатильными в определенные моменты. В таком случае размер дивидендов может оказаться как больше, так и меньше. Все же у данного эмитента вероятность снижения коэффициента дивидендных выплат довольно низка.
2. Компания НЛМК планирует в новом году увеличить выпуск стали с 12,2–12,3 млн тонн в 2020 г. до 14,2 млн тонн с 2021 г. Это должно привести к росту финансовых результатов и увеличению дивидендов до 24–35 руб. на акцию. Это соответствует 11,4–16,6% дивидендной доходности.
3. Эксперты считают, что финальные дивиденды Норникеля за 2020 год могут составить около 1200–1450 руб. или 5,4–6,4% дивидендной доходности по текущим котировкам. Цены на никель, платину и палладий создают благоприятные условия для финансового развития компании.

Coca Cola Company

• Дивидендная доходность в 2020 году: 3,46%
• Посмотреть карточку компании

Крупнейший в мире производитель безалкогольных напитков, продающихся более чем в 200 странах. Самый известный напиток компании – газировка Сoca-Cola. Другие мировые бренды: Fanta, Schweppes, Sprite, Bonaqua. В России – соки «Моя семья» и «Добрый».

8. PayPal

PayPal (тикер: PYPL) – это цифровая платежная платформа с более чем 277 миллионами активных владельцев счетов на более чем 200 рынках по всему миру. У него есть продуктовые сегменты, включая Braintree, Venmo и Xoom.

PayPal позволяет потребителям и продавцам получать деньги в более чем 100 валютах, снимать средства в 56 валютах и хранить остатки на своих счетах PayPal в 25 валютах.

PYPL имеет рыночную капитализацию более 289 миллиардов долларов и котируется как в индексе S&P 500, так и в индексе NASDAQ 100. Эта цифровая и мобильная платежная платформа продолжает расширять свои услуги.

Чем хороши дивидендные истории

Дивиденды — это часть прибыли организации или компании, которая распределяется между владельцами ее акций или ценных бумаг. С ними неразрывно связано понятие дивидендной доходности, которая рассчитывается как соотношение выплат за последний год и текущей стоимости акции.

Следует отметить, что дивидендная доходность на американском рынке существенно ниже, чем на российском. Там 3-5% являются очень высоким показателем. Это связано с более низкими процентными ставками в США (ключевая ставка составляет 1-1,25%) и компенсируется более умеренными рисками.

На длительных временных отрезках дивиденды способны заметно увеличить совокупную доходность терпеливого инвестора. Классический пример на американском рынке — индекс общей доходности S&P 500 Total Return, который с 1988 года прибавил около 1820%, по сравнению с +890% стандартного S&P 500 (данные Yahoo Finance). С 1929 года на реинвестированные дивиденды пришлось около 40% общей доходности S&P 500.

Дивиденды несут в себе определенность, позволяя надеяться на стабильный источник доходов. Если дивиденды объявлены, то обозначенная сумма будет перечислена на счет держателя акций в установленный срок.

Также дивиденды несут в себе сигнальную функцию. Согласно этому подходу, регулярное увеличение дивидендов являются признаком уверенности топ-менеджмента компании в ее будущем, что повышает ценность акций. Пойти на попятную будет сложно. Снижение дивидендов воспринимается рынком как негативный сигнал, поэтому корпорации всеми силами стремятся этого не делать. Логично, что в рамках S&P 500 число компаний, режущих дивиденды, заметно растет лишь в условиях рецессии.

Тут есть один тонкий момент — когда «компании роста» переходят в зрелую стадию, они могут начать выплачивать дивиденды из-за избытка кэша и недостатка инвестиционных возможностей. В таких случаях сообщения о начале выплаты недавними «звездами» дивидендов могут сначала смутить инвесторов.

Чем полезно знание секторов

1. Диверсификация. Если говорить о портфеле акций, то имеет смысл ограничиться примерно 5-15 компаниями из разных секторов. Самый простой способ — поделить вложения поровну. Знание секторов поможет подобрать слабо коррелирующие акции, снизив тем самым риск портфеля.

Более консервативный подход: большую часть разместите в ликвидные и стабильные компании, а оставшиеся деньги — в высокорисковые акции. Разбавив портфель облигациями, а также зарубежными бумагами, можно получить достаточно сбалансированный набор.

2. Концентрация. Возможны и, напротив, точечные идеи. Если вы верите в долгосрочные перспективы какой-либо индустрии или ожидаете появления катализаторов в определенном сегменте, то информация о структуре секторов позволит оптимально подобрать подходящие бумаги.

В разные периоды появляются новые драйверы, прорывные технологии и бизнес-модели, а значит и лидеры роста. В последнее десятилетие — это сектор высоких технологий. Современные мегатренды — искусственный интеллект, big data, 3D печать, биотехнологии.

3. Зависимость от бизнес-циклов. Тут речь идет о разрезе в 1-10 лет. Полный цикл охватывает три периода: возрождение, экспансию и сокращение экономики. Речь также идет о четырех этапах: раннем, среднем, позднем и рецессии. Каждый этап может охватывает по нескольку лет, в разных стадиях наиболее актуальны те или иные сектора, циклические или защитные бумаги.

Согласно оценкам Fidelity, сейчас США находятся ближе к поздней стадии экономического цикла, хотя еще туда не вошли. Если говорить об отдаленном будущем, в преддверии рецессии актуальными станут инвестиции в «защитные» сектора. В любом случае, подобные бумаги способны диверсифицировать инвестиционный портфель, обеспечить поток дивидендов.

ТГК-1

«Территориальная генерирующая компания №1» занимается распределением энергии и тепла по северо-западному региону РФ (Санкт-Петербург, Ленинградская область, Карелия и Мурманск).

ТГК-1 – «дочка» Газпрома: холдингу принадлежит доля в 51,79%. Как и все дочерние компании Газпрома, с 2020 года ТГК-1 переходит к выплате 50% чистой прибыли по МСФО. Этим объясняется резкий рост дивидендной доходности бумаги. Так, ТКГ-1 заплатит 0,001036 рубля в виде дивиденда, что при цене акции в 0,012912 рублей дает дивдоходность 8,03%.

Последний день для покупки под дивиденды – 3 июля (реестр закрывается 7 июля).

Северсталь

У металлургов низкие котировки из-за кризиса в отрасли, поэтому достаточно высокие дивидендные выплаты. Северсталь – не исключение. Компания в 2020 году сможет похвастаться достаточно высокой дивидендной доходностью, если с ценами на металл, сырье и производство всё будет по-прежнему.

За весь 2019 год Северсталь выплатила в виде дивидендов 32,08 + 35,43 + 26,72 + 27,47 = 94,23 рубля. За 2020 год ожидается примерно такая же выплата – не менее 95 рублей (учитывая темпы роста компании и новую дивидендную политику). При текущих котировках это примерно 10,5% доходности. Очень даже неплохо.

Сургутнефтегаз

В прошлом году Сургут наделал шуму, выплатив рекордные дивиденды и экстремально подорожав. Но надо было понимать, что большие выплаты были произведены не за счет феноменальных успехов, а за счет переоценки валютной подушки – так называемой «кубышке» Сургутнефтегаза, объем которой составляет почти 3 трлн рублей (или 40% всех депозитов юрлиц в стране).

Кубышка хранится в долларах, поэтому растет, когда рубль слабеет. А в 2018 году сами знаете, что было с рублем.

В 2019 году рубль, напротив, укрепился. Поэтому переоценка валютных запасов ушла в минус. В результате размер дивидендов Сургутнефтегаза за 2019 год значительно похудел.

По обыкновенным акциям Сургутнефтегаз ожидаемо выплатил совсем немного – 65 копеек на акцию, что при цене акции в 39,375 рублей дало дивдоходность всего 1,65%.

По префам Сургутнефтегаза дивиденды за 2019 год тоже оказались небольшими: по 97 копеек на акцию. При цене одной привилегированной акции в 34,35 рублей дивдоходность всего 2,81%. После 7,62 рубля и 18,16% это кажется вообще копейками.

Последний день для покупки акций Сургутнефтегаза под дивиденды в 2020 году – 16 июля.

ПИК

Застройщик в соответствии со своей дивполитикой обязуется выплачивать не менее 30% чистой прибыли по МСФО. На практике платит фикс – 22,71 рубля на акцию. За 1 полугодие 2020 года также выплачивает фикс. При стоимости акции в 1943,3 рубля дивдоходность составляет 1,17%.

Если итоговые дивиденды составят всё те же 22,71 рубля, то итоговая доходность составит 2,33%. Это маловато, но нужно учитывать, что акции ПИК растут стремительными темпами. В прошлом году, например, годовая дивдоходность при тех же выплатах превысила 10%.

Последний день для покупки акций ПИК под дивиденды в 2020 году – 8 октября.

НЛМК

Новолипецкие металлурги поделятся прибылью с акционерами за 1 квартал 2020 года. Компания выплатит 3,21 рубль, что при цене акции в 131,5 рублей дает дивдоходность 2,44%.

Спрогнозировать, сколько еще НЛМК заплатит в 2020 году, сложно. Но определенно ясно, что суммарный размер дивидендов будет меньше, чем в 2019 году – из-за кризиса и снижения цен на сталь. Но можно ждать примерно 10-15 рублей на акцию в абсолютном значении.

Инвесторам нужно следить за показателем FCF – именно из него платятся дивиденды. Ну, и еще за соотношением чистый долг / EBITDA, так как при высокой долговой нагрузки компания начнет сокращать уровень дивидендов.

Да, последний день для получения квартальных дивидендов НЛМК в 2020 году – 9 июля.

Как выбрать акции и как получить дивиденды

Начнем с выбора акций. Прежде чем покупать акции компании с целью получения дивидендной доходности необходимо внимательно изучить ее историю дивидендных выплат. Для формирования дивидендного портфеля подходят крупные компании со стабильными и регулярными выплатами дивидендов акционерам на протяжении длительного времени — нескольких лет

Особенно стоит обращать внимание на те компании которые не прекращали выплату дивидендов в кризисные и нестабильные на рынках годы. Ознакомится с предстоящими дивидендами для акций российских компаний на текущий год вы можете в календаре дивидендов

После изучения истории выплат следует также внимательно ознакомится с дивидендной политикой компании. Данная информация находится в открытом доступе и как правило находится на официальном сайте компании в разделах для инвесторов. В дивидендной политике прописывается интересующая вас регулярность выплат, процент чистой прибыли на выплату дивидендов. Помимо этого найдите и другие нюансы и оговорки дивидендной политики, например различия для держателей и держателей .

Следующим этапом будет оценка финансовой отчетности компании и ее итогов. Нередко случается так что даже крупные компании закрывают отчет убытком и низкой прибылью, и сокращают некогда щедрые дивидендные выплаты.  Поэтому чтобы не было неожиданных сюрпризов всегда следите за отчетами и другими корпоративными событиями компании.

Далее необходимо рассчитать дивидендную доходность. Из-за того что стоимость акций на фондовом рынке подвержена постоянной волатильности, дивидендную доходность сложнее рассчитать, чем доходность фиксированных инструментов, например банковских вкладов. Чтобы посчитать доходность дивидендов компании необходимо сумму дивиденда поделить на цену акции и умножить на 100%. Средняя дивидендная доходность для российского рынка составляет 5-8% и имеет долгосрочную тенденцию на увеличение. Что при текущей инфляции и ставках ЦБ на 2019 год гораздо выгоднее хранения сбережений на депозитах в банке, однако стоит помнить о рисках.

Важно понимать что при выборе акций не следует руководствоваться лишь высокой дивидендной доходность. Зачастую высокая дивидендная доходность может говорить о финансовых проблемах компании (но не всегда)

Кроме этого высокие дивиденды говорят о том, что компания сокращает вложения в развитие и расширение бизнеса, а в долгосрочной перспективе это может негативно отразится на котировках акций. Если акция сильно упадет в цене, то на разнице курсовой стоимости при продаже вы потеряете деньги, несмотря на высокую дивидендную доходность.

После выбора подходящих акций встает вопрос о получении дивидендов. Для этого вам необходимо узнать порядок выплаты дивидендов компании эмитента, вовремя купить акцию и дождаться зачисления дивидендов на ваш счет

При покупке краткосрочной покупке акции также важно учитывать дивидендный гэп

Как выбирать дивидендные акции

При выборе дивидендов как я уже писал выше важно учитывать тренд курса акции компании и общий рыночный тренд. Как мы знаем из экономики рынок всегда развивается циклами, после падения стоимости акций как правило идет их рост и наоборот

Поэтому при выборе дивидендных акций важно определить в каком состоянии сейчас находится рынок. По мнению большинства экспертов и по моему личному сейчас большинство рынков акций перекуплены и находятся близко к пику роста. В случае глобальной коррекции рынков акций даже самые высокодоходные дивидендные акции не спасут от убытков в моменте.

Вторым важным моментом является история дивидендных выплат

Здесь важно обратить на ее стабильность и регулярность, а также повышение относительно предыдущих лет. Наиболее дивидендными акциями принято считать те, которые на протяжение 25 и более лет стабильно выплачивали и повышали дивидендные выплаты

К сожалению, на российском фондовом рынке таких бумаг пока еще нет, во многом в силу небольшого возраста нашего рынка.

Помимо этого стоит внимательно изучить основные финансовые показатели компаний с высокой дивидендной доходностью: коэффициент дивидендных выплат, прибыльность и маржинальность компании, соотношение P/E и D/E.

Дивиденды выплачиваются с чистой прибыли компании, поэтому в первую очередь стоит смотреть на этот показатель и смотреть чтобы он был положительным и как можно выше.

Коэффициент дивидендных выплат (Dividend Payout) или DPR показывает какую часть своей прибыли компания направляет на дивиденды. Если компания направляет более 70% прибыли на дивиденды, то она не думает о развитии бизнеса, что является дополнительным риском покупки ее акций.

Помимо этого стоит обратить на долговую нагрузку и соотношения цены к капиталу. Финансово устойчивыми являются компании с показателем D/E не более 0.75. В противном случае компания имеет высокую долговую нагрузку. Показатель P/E надо сравнивать с показателями других компаний этой отрасли, в целом считается что для покупки акций P/E не должен превышать 20, при более высоких показателях лучше продавать акции. Однако многое зависит от конкретного рынка и отрасли.

Дополняя сказанное в предыдущем параграфе и в этом, можно резюмировать что при выборе дивидендных акций и добавлении их в свой инвестиционный портфель, нужно убедиться что они:

1. акции находятся в растущем тренде
2. акции со стабильной историей выплат
3. компании с коэффициентом выплаты дивидендов (Dividend Payout) до 70%
4. с положительной прибылью
5. c адекватным  по отрасли мультипликатором P/E и долговой нагрузкой менее 0.75 (D/E < 0.75)

НЛМК

Еще одни металлурги с поквартальными дивидендами. Компания последовательно увеличивает дивиденды год от года, выплачивая весь свободный денежный поток акционерам. Но обновленная политика предполагает снижение показателя FCF на 700 млн долларов в год – это расходы на инвестиции.

Следовательно, при сохранении всё той же динамики роста прибыли и удержании цен на черный металл на том же уровне, общий размер выплат всё равно сократится порядка на 35-40%.

Но и это неплохо. Судите сами. В 2020 году НЛМК может выплатить дивидендов на сумму в 14 рублей, то дает дивдоходность на уровне 11% годовых. Для сравнения: в 2019 году инвесторы получили всего 22,88 рублей.

НМТП

Крупнейший российский порт НМТП получил дополнительную прибыль за счет продажи одного из зерновых терминалов. Пока непонятно, как будет распределена прибыль и получат ли акционеры с этого хоть что-то. Хотя пример других компаний, например, Российского Телеграфа, показывает, что спецдивиденды – это в принципе реально.

Если позитивный сценарий реализуется, то инвесторы могут получить по 1,2-1,3 рублю на акцию, что дает доходность на уровне 15-16% годовых. Если же правление решит не делиться прибылью от продажи с акционерами, то дивиденды ожидаются примерно на том же уровне, что и в 2019 году – т.е. около 75-80 копеек на акцию, что обеспечивает доходность на уровне 9,3-9,6% годовых.

НКНХ

В 2018 году Нижнекамскнефтехим выплатил дивиденды фактически за 3 года – получилось 19,9 рублей на акцию, что в итоге на дату объявления дивидендов дало доходность более 50% (по префам), а на дату отсечки – и вовсе 26,4%.

С тех пор акции НКНХ ожидаемо провалились, но уже к концу 2019 года котировки превысили ранее поставленный максимум. А всё – по причине новостей о будущих выплатах. НКНХ планирует выплатить не менее 50% чистой прибыли по МСФО, что обеспечивает дивиденды на уровне 7,5-8 рублей, что позволяет по привилегированным акциям получить порядка 11% доходности (по текущим котировкам).

Что такое дивидендная доходность и как изменяются выплаты по годам

В вопросе, как рассчитывать дивиденды, удобнее пользоваться показателем в виде отношения выплаты к стоимости акции на момент отсечки. Получаем число в процентах. По нему удобно ориентироваться при оценке доходности бумаг.

Динамику изменения дивидендной доходности можно отслеживать либо на специализированных сайтах (о них поговорим позже), либо на порталах самих компаний. На рисунке выше показано изменение дивидендной доходности компании за последние 3 года.

Например, всего в обороте 1 млн. акций, а на выплату компания решила пустить $10 млн. Значит на каждую бумагу приходится по $10, которые получит ее владелец. Если при этом стоимость самой акции на момент отсечки была равна $100, то дивидендная доходность составит 10%.

Выплата дивидендов по акциям может отличаться по годам в зависимости от финансовых результатов:

• Есть компании, десятилетиями наращивающие выплаты. Coca Cola, например, последние 53 года увеличивает сумму, направленную на дивиденды. В отдельные периоды на нее уходит до 50-60% чистой прибыли компании;
• Ниже показан пример со Сбербанком. 2014 год выдался для него не лучшим с точки зрения финансовых показателей, поэтому выплата на акцию снизилась до 0,45 рублей. Но уже по итогам 2017 г. она выросла до 12 руб., то есть в 26,67 раз.

И не забывайте, что есть много компаний, не платящих дивиденды вообще. Все заработанные средства они направляют в развитие. Этот подход также имеет право на существование.

График выплат на 2021 год

В списке указаны название компании, размер дивидендов и дата закрытия реестра:

1. ЯТЭК ао YAKG, 0.61, 26.04.2021
2. НКНХ ап NKNCP 0.73, 27.04.2021
3. GLTR-гдр GLTR 28, 29.04.2021
4. ЦМТ ао WTCM 0.562249, 06.05.2021
5. ЦМТ ап WTCMP 0.562249, 06.05.2021
6. Белуга ао BELU 90, 06.05.2021
7. Новатэк ао NVTK 23.74, 07.05.2021
8. Самолет ао SMLT40.5, 10.05.2021
9. ЛСРао LSR 39, 11.05.2021
10. Polymetal POLY 66.07, 11.05.2021
11. Куйбазот KAZT6.85, 11.05.2021
12. Куйбазот-п KAZTP 6.85, 11.05.2021
13. Сбербанк SBER18.7, 12.05.2021
14. Сбербанк-п SBERP18.7, 12.05.2021
15. МосБиржа MOEX 9.45, 14.05.2021
16. ПИК ао PIKK45.43, 17.05.2021
17. М.видео MVID38, 18.05.2021
18. ТрансК ао TRCN 403.88, 24.05.2021
19. MDMG-гдр MDMG 19, 25.05.2021
20. РусАква ао AQUA 5, 27.05.2021
21. ФСК ЕЭС ао FEES 0.0094943, 29.05.2021
22. СевСт-ао CHMF 36.27,01.06.2021
23. ГМКНорНик GMKN 1021.2, 01.06.2021
24. Таттел.ао TTLK0.0393, 01.06.2021
25. iQIWI QIWI 11.13, 02.06.2021
26. ВСМПО-АВСМ VSMO 258.89, 03.06.2021
27. РязЭнСб RZSB 1.4517, 03.06.2021
28. ИнтерРАОао IRAO 0.180711, 07.06.2021
29. Распадская RASP 5.7, 07.06.2021
30. ФосАгроао PHOR 63, 07.06.2021
31. Полюс PLZL387.15, 07.06.2021
32. БСП ао BSPB 4.56, 07.06.2021
33. НЛМК ао NLMK 7.25, 09.06.2021
34. СаратНПЗ-п KRKNP1133, 09.06.2021
35. МРСКВол MRKV 0 09.06.2021
36. МОЭСК MSRS 0.0869, 09.06.2021
37. МРСК СЗ MRKZ 0.0009459, 09.06.2021
38. МРСК Ур MRKU0.006582, 09.06.2021
39. Акрон AKRN160.72, 09.06.2021
40. МРСКЮга ао MRKY0.003183, 09.06.2021
41. МРСК Центр MRKC 0.0288, 10.06.2021
42. Совкомфлот FLOT 6.66, 10.06.2021
43. Ленэнерго LSNG 0.1814, 11.06.2021
44. Ленэнерг-п LSNGP13.05, 11.06.2021
45. Магнит ао MGNT 158.89, 14.06.2021
46. Роснефть ROSN 6, 15.06.2021
47. ЧТПЗ ао CHEP 17.95, 15.06.2021
48. Россети ао RSTI 0.0986, 15.06.2021
49. Россети ап RSTIP 0.0332, 15.06.2021
50. ММК MAGN 0.945, 17.06.2021
51. ТРК ап TORSP 0.002036, 17.06.2021
52. ПермьЭнСб PMSB 11.9, 17.06.2021
53. ПермьЭнС-п PMSBP 11.9, 17.06.2021
54. ММК MAGN 1.795, 20.06.2021
55. Юнипро ао UPRO 0.111, 22.06.2021
56. Селигдар-п SELGP 2.25, 24.06.2021
57. МРСК ЦП MRKP 0.0219, 25.06.2021
58. Химпром ап HIMCP 0.14, 25.06.2021
59. Газпрнефть SIBN 6.5, 26.06.2021
60. Татнфт 3ао TATN 25, 30.06.2021
61. Татнфт 3ап TATNP 25, 30.06.2021
62. ГАЗ ап GAZAP 5.13, 30.06.2021
63. iММЦБ ао GEMA 18.5, 03.07.2021
64. ЛУКОЙЛ LKOH 213, 05.07.2021
65. Башнефт ао BANE 31.25, 06.07.2021
66. Башнефт ап BANEP 31.25, 06.07.2021
67. ФосАгро ао PHOR 85.28, 06.07.2021
68. ТГК-1 TGKA 0.0010458, 07.07.2021
69. ВТБ ао VTBR 0.00133, 07.07.2021
70. МТС-ао MTSS 26.51, 08.07.2021
71. +МосЭнерго MSNG 0.1054, 08.07.2021
72. ЭнелРос ао ENRU 0, 09.07.2021
73. ОГК-2 ао OGKB 0.0601, 10.07.2021
74. ОргСинт ао KZOS 4.02, 10.07.2021
75. ОргСинт ап KZOSP 0.25, 10.07.2021
76. МГТС-5ао MGTS 154, 11.07.2021
77. МГТС-4ап MGTSP 154, 11.07.2021
78. Детский Мир DSKY 3.01, 11.07.2021
79. АЛРОСА ао ALRS 8, 13.07.2021
80. Лензол. ап LNZLP 110, 13.07.2021
81. НЛМК ао NLMK 4.15, 13.07.2021
82. ГАЗПРОМ ао GAZP 12.55, 16.07.2021
83. Красэсб ап KRSBP 1.0477, 17.07.2021
84. Мечел ап MTLRP 1.167, 17.07.2021
85. Красэсб ао KRSB 1.0477, 17.07.2021
86. Система ао AFKS 0.26, 18.07.2021
87. Сургнфгз SNGS 0.6, 20.07.2021
88. Сургнфгз-п SNGSP 6.72, 20.07.2021
89. iММЦБ ао GEMA 17.5, 23.07.2021
90. НКХП ао NKHP 7.26, 27.07.2021
91. НМТП ао NMTP 0.4443, 28.07.2021
92. Транснф ап TRNFP 9250, 16.08.2021
93. Ростел -ао RTKM 5, 21.08.2021
94. Ростел -ап RTKMP 5, 21.08.2021
95. ЗаводДИОД DIOD 0.43, 01.09.2021
96. Polymetal POLY 62.33, 04.09.2021
97. СевСт-ао CHMF 31.95, 08.09.2021
98. GLTR-гдр GLTR16.78, 08.09.2021
99. РусАква ао AQUA5, 11.09.2021
100. Русагро AGRO 41, 18.09.2021
101. MDMG-гдр MDMG 12.81, 18.09.2021
102. iQIWI QIWI 11.13, 22.09.2021
103. ММК MAGN1.28, 23.09.2021
104. ТрансК ао TRCN 110.38, 03.10.2021
105. Самолет ао SMLT40.5, 04.10.2021
106. ЧеркизГ-ао GCHE 48.44, 05.10.2021
107. ГМКНорНик GMKN 689.46, 07.10.2021
108. БашИнСв ап BISVP0.7294, 09.10.2021
109. РусГидро HYDR0.052, 10.10.2021
110. Роснефть ROSN 12.53, 11.10.2021
111. ВСМПО-АВСМ VSMO 867.77, 11.10.2021
112. Химпром ап HIMCP 0.0816, 11.10.2021
113. Татнфт 3ао TATN 33, 12.10.2021
114. Татнфт 3ап TATNP 33, 12.10.2021
115. Новатэк ао NVTK 18.23, 12.10.2021
116. ЛСР ао LSRG 20, 12.10.2021
117. МТС-ао MTSS 3.49, 12.10.2021
118. НЛМК ао NLMK 4.15, 12.10.2021
119. iММЦБ ао GEMA 10, 12.10.2021
120. АЛРОСА ао ALRS 3, 14.10.2021
121. Распадская RASP 2.72, 15.10.2021
122. ФосАгро ао PHOR 40.08, 15.10.2021
123. Полюс PLZL 250.26, 20.10.2021
124. Белуга ао BELU10.93, 26.10.2021
125. М.видео MVID 37.55, 20.11.2021
126. Эталон ETLN 12, 20.11.2021
127. СевСт-ао CHMF 31.95, 08.12.2021
128. Акрон AKRN 151.27, 11.12.2021
129. ЛУКОЙЛ LKOH 350, 18.12.2021
130. Юнипро ао UPRO 0.1586, 20.12.2021
131. Селигдар SELG 0.78, 24.12.2021
132. Газпрнефть SIBN 18.14, 29.12.2021
133. НЛМК ао NLMK 4.15, 29.12.2021
134. iММЦБ ао GEMA 27, 30.12.2021

Как выбрать хорошую дивидендную компанию?

Следует обратить внимание на такие параметры:

• история дивидендных выплат;
• дивидендная политика;
• финансовые результаты компании;
• дивидендная доходность.

МТС

Еще одна «дочка» АФК Системы, из которой старательно забирается практически вся прибыль. В целом компания очень активно развивается, пробуя себя не только на рынке телекома, но и на смежных и даже совсем далеких – например, запустили сервис МТС Инвестиции и предлагают свои ПИФы. Но, думаю. это направление развивается под прямым влиянием АФК Системы

В марте 2019 года МТС приняла новую дивидендную политику, которая предполагает минимальные дивиденды на последующие три года в размере 28 рублей на акцию. По факту выплачивают немного больше.

Например, предыдущие годы гарантировали дивиденды на уровне 24 рублей, выплачивали по 26. По итогам 2018 года – вообще 28,66. Так что ожидаем в 2020 году дивиденды за 2019 год тоже на уровне 28-29 рублей, что при текущих котировках дает доходность порядка 9,5-9,6%.

Общие понятия

Дивиденды — это одна из важнейших составляющих частей дохода инвестора. Они являются отличительной чертой инвестирования в фондовый рынок (бизнес), тогда как покупка валюты или товарных активов (золота, нефти и др.) позволяет зарабатывать лишь на разнице котировок. Т.е. дивиденды приносят дополнительную ценность, как например плата за квартиру. Предприятия могут иногда платить их даже в убыточные для себя годы, используя прибыль из прошлых лет.

Дивиденды компаний

Дивиденды определяются политикой, прописанной в уставе компании. Например там может стоять, что компания должна распределять между инвесторами не менее 30% прибыли. Размер выплат рекомендуется советом директоров, а решение принимается голосованием на общем собрании акционеров. Дивиденды компаний в разные годы могут быть меньше, равны или больше процентов по банковскому депозиту; однако если процент по вкладам банк платить обязан, то выплата дивидендов — это лишь право, но не обязанность компании.

Итак: выплаты акционерам осуществляются из чистой прибыли компании после налогообложения. Что получается с точки зрения налогов? Сначала компания платит налог государству как юридическое лицо, а затем брокер удерживает с выплаченных инвестору дивидендов налог по ставке физического лица. По факту заработанная компанией прибыль облагается налогом дважды, хотя и по разной ставке.

Дивиденды компаний выплачиваются в текущем году по результатам прошлого (так, в 2015 г. инвесторы предприятий с валютными активами получили хорошие проценты из-за девальвации рубля в декабре 2014). Политика компаний по отношению к дивидендам в разных странах может отличаться: например, бразильские компании обычно весьма щедры на дивиденды, тогда как российские в 1990-е и 2000-е годы платили наоборот очень мало. Впрочем, ничто не вечно.

Расчет дивидендов

Для расчета дивидендной доходности можно использовать понятие «коэффициент выплаты», обозначаемый DPR, т.е. Dividend Payout Ratio. Т.е. это отношение выплаченных дивидендов к чистой прибыли предприятия (общее или в расчете на одну акцию). Данные для расчета можно найти в балансовых отчетах; в среднем DPR колеблется от 0.25 до 0.75. Остаток называется нераспределенной прибылью. Чтобы не считать самому, коэффициент можно посмотреть на сайте :

В первом случае предприятие «неохотно» делится своими доходами — что однако означает, что прибыль может быть успешно вложена в развитие предприятия (возрастет его балансовая стоимость) и в будущем отразиться на котировках акции. За последние 100 лет DPR в США сократился с 0.8 до 0.4.

Случай выплат высокой доли прибыли говорит как о щедрости, так и о том, что предприятие не знает, куда вкладывать деньги. Низкие дивиденды типичны для молодых развивающихся компаний —  например, корпорация Microsoft целых 15 лет вообще не делала выплат инвесторам, показывая сильный рост котировок. В России не платит дивиденды (пока?) компания Яндекс.

Распределение большей части прибыли чаще встречается у отраслевых гигантов, поскольку при достижении «насыщения» котировки акций растут медленнее и для инвестора становится важным дополнительный денежный поток. А значит, наступает время дивидендов, стабильность и размер которых способны заметно повлиять на дальнейшую судьбу компании.

Для инвестора расчет дивидендов осуществляется делением полученных выплат на рыночную цену акции. Скажем, если годовые выплаты составили 15 рублей на акцию, а стоимость акции в момент платежа равна 100 р., то доход инвестора за год составил 15%. При этом изменение рыночных котировок акции может либо увеличить, либо уменьшить этот процент.

Дивиденды компаний по типам акций

Важность дивидендов подчеркивает также разделение акций на обыкновенные и привилегированные — большинство крупных компаний имеет у себя оба типа (их котировки и цена не совпадают). Размер выплат по обыкновенным акциям может в определенный год быть выше, чем по привилегированным — однако дивиденды по второму типу являются более регулярными

Привилегированная акция таким образом частично похожа на облигацию. Как правило, привилегированные акции дешевле обыкновенных у одной и той же компании — кроме отсутствия права голоса, это связано с более низкой ликвидностью «префов».

Виды дивидендов

В зависимости от критериев, по которым ведется классификация, выделяют следующие виды дивидендов:

1. По периодичности выплат:

• регулярные — выплачиваются с одинаковой периодичностью, как правило, после закрытия промежуточной (квартальной или полугодовой) или годовой отчетности;
• дополнительные — выплачиваются, если компания провела удачную сделку и получила дополнительную прибыль;
• ликвидационные — выплачиваются, если компания ликвидирована, а после погашения всех долгов у учредителей остались свободные деньги, которые он решили направить на выплату дивидендов.

1. По типу акций:

• простые — выплачиваются только в том случае, если компания получила прибыль;
• привилегированные — выплачиваются в любом случае, вне зависимости от того, получила компания прибыль или нет (во втором случае источником средств на выплату дивидендов является специальный резервный фонд).

1. По форме выплаты:

• денежные;
• натуральные (имущественные).

Чем отличаются дивиденды в налоговом и гражданском праве подробно разъяснили эксперты КонсультантПлюс. Получите бесплатный демо-доступ к К+ и переходите в Готовое решение, чтобы узнать все подробности данной процедуры.

Рейтинг акций с высокими дивидендами 2020 года

Итак, ниже Вы можете ознакомиться с ТОПом ценных бумаг, составленным на основе некоторых вышеперечисленных критериев.

Компания	Дивиденды, %	DSI
Газпром нефть	12,01	0,5
Сбербанк-п	9,68	0,79
ВТБ	11,87	0,5
НМТП	12,68	0,57
Северсталь	10,24	0,5
Лукойл	10,78	0,93
Норникель	7,75	0,64
НКНХ-п	11,26	0,07
Татнефть-п	9,02	0,57
НЛМК	8,92	1
МТС	8,57	1
Газпром	8,36	0,93
ФСК ЕЭС	9,11	0,5
Детский мир	7,28	0,36
Башнефть-п	8,11	0,64
ТГК-1	9,96	1
Ленэнерго-п	8,77	0,21
Россети-п	8,75	0,36
ЛСР	10,12	1
МРСК Центра и Приволжья	9,79	0,79

Опять же, данный рейтинг субъективен, и он точно не идеален. Как Вы могли заметить, некоторые бумаги, добавленные в список, имеют низкий индекс стабильности.

Например, DSI Детского мира всего 0,36.

А какие акции на Ваш взгляд заслуживают того, чтобы попасть в ТОП самых доходных по части дивидендов? Буду рад выслушать аргументы и скорректировать свой рейтинг.

Подписывайтесь на обновления блога и читайте больше об инвестициях и формировании пассивного дохода.

Всем профита!

Норильский никель

Норникель выплачивает дивиденды 3 раза в год: по итогам 1 полугодия, 9 месяцев и годовые. В 2019 году уже две выплаты состоялись: акционеры получили 883,9 рубля и получат в декабре еще 604,1, что в итоге принесет держателям акций 1488 рублей на акцию. И это не считая феноменального роста котировок.

Если динамика роста сохранится такой же, и с ценами на никель, палладий и медь всё будет стабильно, то можно рассчитывать на выплату еще 400 (по оценке БКС) или 600 (по оценке ДОХОДЪ) рублей на акцию по итогам всего 2019 года. Дивдоходность при текущих ценах составит более 11% годовых.

Кстати, по мнению аналитиков компании ДОХОДЪ, общий размер выплат дивидендов Норникеля в 2020 году превысит 2070 рублей. Есть над чем задуматься.